Corporate Finance
La complessità e dinamicità dei mercati rende sempre più strategica la gestione finanzaria.
Lavoriamo per massimizzare il valore per gli azionisti, supportare le strategie di crescita e incrementare la raccolta di capitali. Il nostro approccio, basato sull’esperienza maturata nel settore finanziario, mira ad aiutare l’azienda cliente ad adattarsi con successo al mercato e a migliorare le performance trasformando la strategia in realtà.
M&A - Mergers & Acquisitions
Le operazioni di M&A (Mergers & Acquisitions) hanno origine da un complesso processo di analisi degli aspetti strategici, finanziari e fiscali (opportunità, costi e benefici), la cui ottimizzazione rappresenta il fattore critico di successo.
Il supporto di un team, dotato di esperienza nella gestione di transazioni complesse e con una profonda conoscenza sia degli imprenditori che del panorama degli investitori istituzionali, rappresenta un elemento di successo fondamentale in un contesto in continua trasformazione ed evoluzione.
• screening del mercato
• valutazione dell’impresa target
• analisi di fattibilità
• strutturazione dell’operazione
• negoziazione
• assistenza dalla fase di ingresso fino alla way-out
• monitoraggio dell’operazione
e nei seguenti progetti:
• acquisizioni e cessioni di quote, partecipazioni e pacchetti azionari, aziende, rami d’azienda e marchi
• leveraged e management buy-out
• start-up
• accordi e joint venture
Business Due Diligence
Due Diligence del Cessionario (Acquisition DD)
Vi supportiamo a:
• analizzare la performance della società da acquisire
• individuare ed analizzare gli elementi principali per la determinazione del giusto prezzo d’acquisizione
• individuare potenziali rischi
• ottimizzare la posizione finanziaria
• redigere clausole di adeguamento prezzi, di garanzia e di indennizzo e attuarle
Due Diligence del Cedente (Vendor DD)
Vi aiutiamo a predisporre la vendita, ad ottenere il prezzo migliore, a controllare il flusso di informazioni e ad adottare le decisioni più opportune, il tutto mantenendo la massima riservatezza.
I nostri servizi:
• individuazione dei fattori chiave che costituiscono il valore della vostra azienda
• analisi della performance passata,costruzione o revisione di un business plan
• organizzazione della gestione dei dati per la divulgazione delle informazioni
• consulenza in ogni fase del processo di negoziazione
• ottimizzazione della posizione finanziaria
• assistenza nella redazione di clausole di adeguamento del prezzo, di garanzia e di indennizzo
VALUTAZIONI
La valutazione di un’azienda è un’attività articolata che si fonda su specifiche competenze basate su teorie finanziarie e contabili.
Determineremo per voi, in modo analitico, il Valore del Capitale Economico dell’impresa/Gruppo oggetto di valutazione.
Utilizzando le principali metodologie approvate dalla prassi professionale, vi accompagneremo nelle seguenti attività:
• valutazione di aziende e/o di gruppi
• assets valuation
• stima del valore di attività in liquidazione
La normativa vigente, inoltre, richiede spesso l’intervento di una figura professionale indipendente, in qualità di “esperto” che, attraverso l’applicazione di tecniche di valutazione, fornisca il proprio parere in merito alla determinazione del valore di elementi patrimoniali.
BUSINESS PLAN / MODELLING
L’attività di M&A (sviluppo e/o ristrutturazione), la ricerca di nuove forme di finanziamento (Equity / Debito) e l’attività di valutazione/peritale, si basano sulla capacità dell’azienda di generare in futuro risultati positivi.
La società, nella maggior parte dei casi, non possiede internamente le competenze per redigere piani finanziari (Business plan) analitici e dettagliati, in grado di fornire velocemente tutte le richieste dei potenziali soggetti finanziatori.
Proponiamo di supportarvi nella predisposizione del Business plan, svolgendo le seguenti attività:
- analisi del business model aziendale
- posizionamento del mercato
- ipotesi di crescita e sviluppo
- implementazione di operazione di natura straordinaria
Il modelling è un ‘attività strettamente connessa al business planning.
In particolare, in un mercato caratterizzato sia da una competizione crescente che da una progressiva riduzione di marginalità, le società devono conoscere con precisione le proprie performance aziendali anche in archi temporali molto limitati.
Grazie alle competenze tecniche siamo in grado di sviluppare analitici modelli economici patrimoniali e di cassa:
- prospetti analitici di tesoreria
- modelli finanziari analitici semestrali, trimestrali e mensili
- budget industriali
CRISI D’IMPRESA / RISTRUTTURAZIONI
Le società, per motivazioni endogene/esogene, possono incontrare, nel corso della loro storia, periodi di crisi più o meno temporanee, non risolvibili senza il ricorso a operazioni straordinarie di ristrutturazione del debito con gli istituti di credito.
In particolare, vi accompagniamo nel processo di ristrutturazione aziendale più idoneo alla situazione debitoria della società.
In dettaglio gli step operativi potrebbero essere i seguenti:
- chek up aziendale
- scelta della modalità adeguata di ristrutturazione
- predisposizione del piano economico finanziario
- assistenza nel processo di negoziazione con gli istituti di credito
ASSISTENZA RAPPORTO BANCA IMPRESA
Le aziende nel rapporto con le controparti bancarie devono affrontare diverse problematiche:
- Asimmetria informativa
- Potere contrattuale
- Conflitto di interesse
L’asimmetria informativa si riferisce alle differenze esistenti tra i due attori (banca e cliente) nella disponibilità delle informazioni rilevanti al fine della valutazione del cliente, del suo comportamento, dei suoi progetti. L’asimmetria informativa mette la Banca nella posizione di poter aumentare gli addebiti per rispondere alle richiesta del cliente, richiedere garanzie anche se non strettamente necessarie.
Il potere contrattuale è chiaramente sbilanciato in favore delle banche.
Nella maggioranza dei casi i clienti possono solo accettare o rifiutare il contratto.
Il conflitto di interesse avviene nell’ipotesi in cui la Banca venda, in fase di consulenza, prodotti finanziari, gestione investimenti e portafogli.
In tali circostanze, infatti, gli interessi della Banca connessi con l’attività di collocamento di propri prodotti finanziari potrebbe influenzare le raccomandazioni fornite ai clienti, nell’ambito della prestazione del servizio di consulenza.
Questo porta pertanto alla necessita’ di una costante verifica dell’operato della propria banca che necessita di un controllo continuo e costante.
Nello specifico vi offriamo un servizio continuativo di consulenza rapporto banca impresa.
Il vantaggio è quello di disporre di un “responsabile finanziario” a costo variabile.
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Contattaci compilando il form, selezionando il servzio di riferimento e spiegando le tue esigenze.
Un nostro consulente ricontatterà per darti tutte le informazioni di cui hai bisogno.
